¿Compensan las bonificaciones de tu hipoteca? Las cuentas
Tu banco te baja el diferencial si contratas el seguro de vida, el de hogar y domicilias la nómina. ¿Sale a cuenta? Es una resta de dos números y aquí está hecha, con el punto exacto en el que la bonificación deja de compensar.
Casi ninguna hipoteca variable en España se firma con el diferencial que anuncia el banco. Se firma con dos: uno alto si no contratas nada, y otro más bajo si domicilias la nómina, contratas el seguro de hogar, el de vida y a veces un plan de pensiones o una tarjeta.
La pregunta que casi nadie hace la cuenta de contestar es si esa rebaja compensa lo que cuestan los productos. Y tiene respuesta exacta, porque son dos números que se pueden poner uno al lado del otro.
Lo primero: cuánto vale de verdad tu bonificación
Una bonificación se anuncia en puntos —«te bajamos el diferencial medio punto»— y eso no dice nada hasta que lo conviertes en euros. Depende de tu capital y de tu plazo, no del porcentaje.
Con una hipoteca de 180.000 € a 30 años y el euríbor al 2,855 %:
- Diferencial sin bonificar, 1,10 % → cuota de 854,68 €
- Diferencial bonificado, 0,60 % → cuota de 803,77 €
La bonificación vale 50,92 € al mes. Son 611 € al año.
Esa diferencia de 50,92 € es la MISMA los 360 meses, del primero al último. No encoge según avanza la hipoteca, aunque el capital pendiente sí baje. Son dos préstamos que amortizan a ritmos distintos desde el primer día, y la distancia entre sus cuotas no se mueve.
En los treinta años, la bonificación te ahorra 18.331 €. Esa es exactamente la cantidad de intereses que dejas de pagar.
Lo segundo: cuánto cuestan los productos
Aquí es donde la cuenta se tuerce, y por dos motivos que no son evidentes.
No cuenta lo que pagas, cuenta lo que pagas de más. Si el seguro de hogar te lo ibas a hacer igual, lo que cuesta la bonificación no son los 200 € de la póliza: es la diferencia entre lo que te cobra el banco y lo que te cobraría una aseguradora por su cuenta. A veces son 40 €, a veces 150 €. Pide las dos ofertas antes de firmar.
El seguro de vida sube con la edad, y la bonificación no. Es el punto que decide muchas de estas cuentas. Tu ahorro se queda clavado en 611 € al año durante tres décadas; la prima de vida, en cambio, sube todos los años porque cada año eres un año mayor. Empiezan cerca y terminan muy lejos.
Las dos curvas, juntas
Suponiendo unos productos que cuesten 380 € al año de más al principio y suban un 4 % anual:
- Año 1: ahorras 611 €, los productos cuestan 380 €. Ganas 231 €.
- Año 14: ahorras 611 €, los productos cuestan 633 €. Pierdes 22 €.
- Año 30: ahorras 611 €, los productos cuestan 1.184 €. Pierdes 573 €.
El año 14 es el punto en el que la bonificación deja de compensar. Hasta ahí ganas dinero; a partir de ahí lo pierdes, y cada año un poco más.
En el total de los treinta años: ahorras 18.331 € y pagas 21.312 €. Balance: pierdes unos 3.000 €.
Pero esto NO significa que las bonificaciones no compensen
Sería la conclusión fácil y sería falsa. Cambia un solo dato y el resultado se da la vuelta:
- Bonificación de 1 punto en vez de medio: ganas 15.225 €.
- Productos que cuesten 200 € al año: ganas 10.217 €.
- Un capital de 300.000 €: ganas 9.239 €.
- Bonificación de solo 0,30 puntos: pierdes 10.314 €.
- La misma hipoteca a 20 años: pierdes 100 €, prácticamente empate.
Las tres primeras compensan con holgura. La cuarta no compensa ni el primer año.
Lo que decide no es si las bonificaciones son buenas o malas, sino cuánto te bajan el diferencial frente a cuánto te cuestan los productos. Y eso es tuyo, no del producto.
La regla para tu caso, en dos minutos
- Pide las dos ofertas, con bonificación y sin ella, con sus diferenciales.
- Calcula las dos cuotas en la calculadora de cuota: mismo capital, mismo plazo, cambiando solo el diferencial. La diferencia entre ambas, por doce, es tu ahorro anual.
- Suma lo que cuestan los productos de más, comparando cada póliza con lo que te cobraría otra aseguradora.
- Compara los dos números. Si el ahorro anual gana con margen, compensa. Si van parejos, no compensa: la prima de vida crecerá y el ahorro no.
El cuadro de amortización te enseña las dos hipotecas mes a mes si quieres verlo con detalle, y puedes descargarlo para llevarlo a la oficina.
Tres cosas que conviene mirar antes de firmar
Qué pasa si dejas de cumplir. La bonificación se revisa: si un año no domicilias la nómina o no renuevas una póliza, el diferencial vuelve a subir. Mira en la escritura cuándo se comprueba y cuánto sube exactamente, porque no siempre se pierde toda de golpe.
Si puedes cambiar de aseguradora sin perderla. La ley hipotecaria de 2019 (Ley 5/2019) te permite presentar una póliza alternativa de otra compañía, con coberturas equivalentes, y la entidad debe aceptarla sin empeorarte las condiciones del préstamo. En la práctica hay bancos que lo ponen difícil; pide que la respuesta conste por escrito.
Cuánto de la rebaja depende de un producto que no quieres. Si de los 0,50 puntos, 0,10 vienen de una tarjeta que no vas a usar, esa décima no vale nada y el producto sí cuesta. Negocia por partes.
Nada de esto tiene que ver con el euríbor: la bonificación se resta del diferencial, que es la parte fija, y ahí el índice no interviene. Pero es lo que decide, junto al diferencial, el tipo que acabas pagando cada mes. Si quieres ver cómo se combinan las dos cosas, en qué es el euríbor está la explicación de cada pieza.
Los cálculos usan el sistema francés de amortización con los datos del ejemplo y suponen que el tipo se mantiene. No sustituyen a la información precontractual de tu entidad, que es la que manda, ni constituyen asesoramiento financiero.
Este artículo es divulgativo. No sustituye a la información contractual de tu entidad ni al asesoramiento de un profesional. Los datos del euríbor que cita proceden del Banco Central Europeo; puedes consultarlos en el histórico y ver cómo los tratamos en la metodología.